Riska atruna

Šo riska atrunu nodrošina Lorviatero , lai brīdinātu lietotājus par ievērojamiem finanšu, tehnoloģiskajiem, sistēmiskajiem un operatīvajiem riskiem, kas saistīti ar digitālo aktīvu tirgiem, algoritmisko rādītāju sistēmām un mašīnmācīšanās darījumu izpildes platformām. Šī atruna nevar pilnībā aptvert visus iespējamos riskus, kas saistīti ar kriptovalūtu tirdzniecību. Jums rūpīgi jāizvērtē, vai automatizēto tirdzniecības darbību veikšana atbilst jūsu personīgajai riska tolerancei, finansiālajam stāvoklim un tirdzniecības pieredzei.

1. Ārkārtējs tirgus svārstīgums un neparedzamība

Digitālo aktīvu tirgiem ir raksturīgs ārkārtējs svārstīgums. Kriptovalūtas, piemēram, Bitcoin (BTC), Ethereum (ETH) un alternatīvie žetoni, piedzīvo krasas, neparedzamas cenu svārstības īsos laika posmos. Atšķirībā no tradicionālajiem akciju tirgiem, kriptovalūtu tirgi darbojas 24 stundas diennaktī, 365 dienas gadā, bez automātiskās tirdzniecības apturēšanas mehānismiem, biržas pārtraukumiem vai tiesību aktos noteiktas stabilizācijas aizsardzības.

Pēkšņi tirgus notikumi, makroekonomiskie dati, regulatoru iejaukšanās, lielo turētāju (whale) likvidācijas un pēkšņas noskaņojuma maiņas var izraisīt strauju devalvāciju. Šādos apstākļos platformā konfigurētie automatizētie tirdzniecības rīkojumi var saskarties ar strauju negatīvu novirzi (slippage) vai aktivizēt stop-loss rīkojumus par cenām, kas ir ievērojami sliktākas par gaidītajām.

2. Algoritmu un mašīnmācīšanās ierobežojumi

Lorviatero izmanto matemātiskas formulas, kvantitatīvo datu modeļus un mašīnmācīšanās algoritmus, lai skenētu tirgus telemetriju un ģenerētu stratēģiskos signālus. Jūs atzīstat un pieņemat šādus būtiskus ierobežojumus:

• Peļņa netiek garantēta: Mašīnmācīšanās algoritmi nosaka statistiskās korelācijas, pamatojoties uz vēsturiskajiem un reāllaika tirgus datiem. Tie nespēj prognozēt anomālus "melnā gulbja" notikumus vai iracionālu tirgus dalībnieku uzvedību. Lorviatero negarantē peļņu vai kapitāla saglabāšanu.
• Testēšana ar vēsturiskajiem datiem un hipotētiskā veiktspēja: Jebkuri platformā parādītie vēsturisko datu testēšanas rādītāji vai modelētie ienākumi ir hipotētiski un ietver būtiskus ierobežojumus. Iepriekšējie tirgus rezultāti nav uzticams rādītājs vai garantija nākotnes peļņai.
• Modeļa degradācija un pārmērīga pielāgošana: Kvantitatīvie modeļi, kas efektīvi darbojušies iepriekšējos tirgus apstākļos, var uzrādīt sliktākus rezultātus vai radīt nepārtrauktus zaudējumus, ja mainās tirgus dinamika, korelāciju matricas vai likviditātes struktūras.

3. Tehniskās, programmatūras un tīkla ievainojamības

Automatizēta programmatūras izpilde ir atkarīga no savstarpēji savienotas digitālās infrastruktūras, interneta savienojuma un ārējiem API. Lorviatero lietošana ir saistīta ar tehniskiem riskiem, tostarp:

• API latentums un pieprasījumu skaita ierobežojumi: Pārraides aizkaves starp Lorviatero, biržu galapunktiem un publiskajiem blokķēžu tīkliem var izraisīt aizkavētu rīkojumu izpildi, daļēju izpildi vai noraidītus darījumus paaugstināta tirgus svārstīguma periodos.
• Sistēmas dīkstāves un aparatūras kļūmes: Plānota serveru apkope, aparatūras traucējumi, telekomunikāciju atteices, kiberuzbrukumi vai pakalpojuma atteikuma incidenti var īslaicīgi apturēt automatizētus darījumu atjauninājumus vai ārkārtas pozīciju slēgšanu.
• Klienta konfigurācijas kļūdas: Lietotājs ir pilnībā atbildīgs par riska robežu, kredītpleca sliekšņu, maksimālo alokācijas apjomu un take-profit/stop-loss nosacījumu noteikšanu. Kļūdaina lietotāja ievadītā informācija var izraisīt tūlītēju kapitāla zaudēšanu.

4. Darījuma partnera un biržas maksātnespējas riski

Lorviatero nenodrošina klientu bezseguma valūtas (fiat) vai digitālo valūtu depozītu glabāšanu. Lietotāji piesaista trešo pušu kriptovalūtu biržas vai digitālo maku pakalpojumus platformai, izmantojot API atslēgas. Tādējādi:

• Jūsu kapitāls paliek trešo pušu biržās, kas ir pakļautas darījuma partnera riskam, tostarp iespējamai maksātnespējai, bankrotam, uzlaušanai, drošības pārkāpumiem vai regulatoru veiktai aktīvu iesaldēšanai.
• Uz digitālajiem aktīviem, kas tiek glabāti biržās ārpus Apvienotās Karalistes vai ārzonās, parasti neattiecas Finanšu pakalpojumu kompensācijas shēmas (FSCS) vai Finanšu ombuda dienesta (FOS) aizsardzība.
• Gadījumā, ja biržas darījuma partneris pārtrauc darbību vai aptur rīkojumu izpildi, Lorviatero nevar atgūt vai atgriezt jūsu iemaksātos līdzekļus.

5. Kredītpleca, maržas un likvidācijas riski

Ja savienojat Lorviatero ar atvasināto instrumentu, maržas vai beztermiņa nākotnes līgumu kontiem, riski ievērojami pieaug. Maržas tirdzniecība pieļauj darījumu apjomu, kas pārsniedz jūsu iemaksāto kapitālu. Lai gan kredītplecs var palielināt pozitīvu atdevi, tas vienlīdz palielina arī negatīvo cenu svārstību ietekmi.

Salīdzinoši neliela nelabvēlīga tirgus svārstība var novest pie tā, ka birža automātiski un pilnībā likvidē jūsu nodrošinājuma maržu. Strauju tirgus kritumu un zemas likviditātes laikā algoritmiskie tirdzniecības pārvaldības rīki var nespēt izpildīt aizsardzības pozīciju slēgšanas rīkojumus pirms likvidācijas sliekšņu sasniegšanas.

6. Normatīvā un juridiskā nenoteiktība

Tiesiskais regulējums, kas attiecas uz kriptovalūtām, decentralizētajām finansēm un automatizētajiem tirdzniecības algoritmiem, Apvienotajā Karalistē un pasaulē turpina strauji attīstīties. Regulatīvās iestādes, tostarp Apvienotās Karalistes Finanšu uzraudzības iestāde (FCA), regulāri izvērtē digitālo aktīvu uzraudzības prasības.

Nākotnes izmaiņas tiesību aktos, nodokļu izmaiņas, likumā noteiktie ierobežojumi attiecībā uz privāto investoru piekļuvi atvasinātajiem instrumentiem vai konkrētu digitālo marķieru lokāli aizliegumi var negatīvi ietekmēt aktīvu vērtību, likviditāti un jūsu iespējas tirgot vai likvidēt digitālos aktīvus.

7. Investīciju konsultāciju un fiduciāro pienākumu neesamība

Lorviatero nodrošina tikai tehnisku programmatūru un automatizētus analītiskos rādītājus. Lorviatero nedarbojas kā jūsu finanšu konsultants, portfeļa pārvaldnieks vai uzticības persona. Nekāda Lorviatero sniegtā saziņa, automatizētie paziņojumi, rādītāji vai signāli nav uzskatāmi par ieguldījumu ieteikumiem vai individuāliem portfeļa padomiem.

Jūs uzņematies pilnu un nedalītu atbildību par visu darījumu pārbaudi, automatizēto darbību uzraudzību un lēmumu par to, vai konkrētais finanšu instruments vai automatizētā stratēģija atbilst jūsu finansiālajiem apstākļiem. Mēs stingri iesakām pirms digitālo aktīvu tirdzniecības sākšanas konsultēties ar neatkarīgu, FCA regulētu finanšu konsultantu.

8. Jautājumi par riska parametriem

Ja jums ir kādi jautājumi vai nepieciešami paskaidrojumi par platformas automatizētajiem drošības kontroles mehānismiem, lūdzu, sazinieties ar mūsu atbalsta komandu:

Lorviatero Atbilstības un risku pārvaldības nodaļa
Adrese: King William Street 8, EC3M 4AJ Edinburgh, GB
E-pasts: [email protected]
Tālrunis: +44 20 7946 7339